4. AMT （Alternative Minimum Tax）

AMT的本意是避免极少数的有钱人经过各种deduction/exemption后反倒只需交很少甚至不交税。AMT是1969年生效，平行于一般税率之外的另外一套相对较高的税率，同时对很多itemized deduction都不承认，如果按照AMT税率算出来的比一般税率需要交的多，很不幸你就要按AMT交税了。由于AMT在生效时规定一个相对较高的deduction，所以不会影响到一般人。但是30几年通货膨胀下来，这个deduction的数字却基本没有改变，使得越来越多的中产阶级受到了AMT的影响，最近这几年更是臭名昭著了。虽然改革AMT的呼声很高，但是很不幸似乎现在还没有什么实质性的进展，2004和2005年AMT的deduction暂时提高了一些，但是这项规定2006年就到期了，如果到时候没有新的变化，AMT deduction调回到原来的水平，大家就更要加倍小心了。（注：刚才看到CNN新闻说House有可能在今天投票把AMT relief延长到2006年，让我们拭目以待吧。）

AMT对deduction/exemption的规定更苛刻，比如每人$3200的personal exemption，还有property tax，state income tax等这些常见的itemized deduction AMT都不承认，所以当你的收入达到一定水平，所在州税较高，可以deduct的项目过多时，就有可能需要按AMT来交税。一些税务专家建议，当你的收入在$75k以上，有相当数目的itemized deduction（包括state tax），或者有两三个小孩，特别是exercise了相当数目的incentive stock option，就要小心是不是会陷入AMT了；如果你的收入在$100k以上，现在就找出AMT税表来看一看吧：）。

如何尽量避免AMT？情况比较复杂，其思路与一般的省税方法不太相同，在尽量减少taxable income的同时，其要旨还在于考虑如何减少那些AMT不承认的deduction，比如state tax和property tax等，对此大米还没有什么研究，望专家不吝赐教。

以上只是年末税务计划中的一小部分，其他需要考虑的还有很多，不过基本思路都差不多，尽量把收入放到tax rate比较低的年份，尽量多拿deduction和credit，比如是否卖掉一些赔钱股票来offset capital gain，明年的flexible spending account放多少，是不是需要追加401k投资，mortgage和property tax是在12月付还是1月付等等。总之，趁着这最后一个月检视一下自己的税务情况，尽快做出相应的调整，不仅可能省下一些税，更重要的是避免罚款和AMT等一些意想不到的情况。